股票投資的24堂必修課1:交學費是必須的,成長需要時間和金錢
各位友友大傢好,
今天我們分享一本書,
叫做股票投資的24堂必修課,
作者是美國人威廉歐奈爾,
他是華爾街的一個教父級人物,
是投資者的老師。
他總是不厭其煩地給大傢講述,
股票投資的基礎知識,
以及起碼的認知,
可以說每個華爾街乃至全世界,
最精英的操盤手們,
都是讀著歐奈爾的書,
成長起來的,
這是一套股市投資的真功夫。
首先我們看股市第一課,
入市前你要瞭解什麼,
他說無論你是新手菜鳥還是老手高手,
最重要的一點就是你要明白自己,
不可能每次都作對,
如果不快速止損,
就會蒙受巨大損失。
那麼如何定義止損,
通常情況下是10%,
但歐奈爾建議把他定義在,
7-8%的水平,
這樣能保證你股票漲回來的時候,
你能輕松獲利。
另外,一旦你進入市場,
你願意付出學費和時間嗎?
即使你學得再好,
進入市場可能也需要,
2-3年的時間,才能適應,
這個過程你是否受得瞭。
就像很多人問,
聽不懂怎麼辦,沒辦法,
聽不懂隻能說你欠學習,
所以隻能多聽多看多查多問,
當你聽一遍的時候完全陌生,
當你聽10遍的時候,
大概也就有點感覺瞭,
這時候再配合投資的實踐,
最快的方式也要,
2-3年才能蛻變成一個老手。
還有一個問題要解決,
比如你買瞭一堆股票,
你是先賣出漲的好的呢,
還是先賣出漲的差的?
這個問題大傢可以想一下,
按照人的個性,
都是先賣掉表現好的,
因為已經賺錢瞭,
然後轉身去補倉那些表現差的,
因為不服輸,
希望每隻股票都賺錢,
大部份人都會這麼做。
雖然他們嘴上不承認,
對打死也不承認,
很多人就最愛犯這種錯誤,
以至於賺一點小錢就跑,
而虧損的卻越補倉損失越大。
所以股票是一個反人性的戰場,
你反過來做就對瞭,
賣掉表現差的,
買入表現好的,
因為表現好的說明是強勢股,
他雖然漲瞭還會再漲,
而表現差的說明是弱勢股,
跌瞭之後還會再跌。
其實炒股最後誰對誰錯並不重要,
重要的是賺到錢,
如果你還是不能接受。
這個觀點不妨先從買基金開始,
這個習慣就比較好培養瞭,
漲的好的基金一定是。
基金經理比較強的,
你一般會留下來,
而漲的不好的基金,
肯定是基金經理的問題。
你把錢給他就不那麼放心瞭。
所以先去基金市場,
培養自己追漲殺跌的習慣吧。
我們看第二課,開始行動,
很多人都問,
從什麼時候進入市場比較好,
其實有些人總想一出手就賺錢,
但這幾乎是不可能的。
歐奈爾說擇日不如撞日,
隨時進入市場,他的意思是說,
反正你進入市場的前幾年,
也是要交學費的,
所以什麼時候進入都問題不大。
一般在牛市的暴跌過後,
進入市場是比較好的時間點,
比如現在,市場不高不低,
也不會大漲,
大跌的空間也已經不大,
而震蕩市中,
你正好學習各種知識,
然後到市場上去驗證。
這時候看似風險很大,
其實機會大於風險,
不像很多人想的,
他們大多都是牛市末期進入市場,
與其說進入市場,
不如說是被忽悠進去賭博,
那時候全民狂歡,
股票價格很貴,
進去高興不瞭幾天,
就變成瞭接盤俠,
然後會在暴跌中對股票生無可戀,
反而失去瞭學習的興趣。
所以還是那句話,
金融市場從來不會讓大傢都賺錢,
你看見大傢都賺錢瞭,
那一定是快死人的回光返照,
從科學上說,排隊上山很容易,
但一旦山上著火,
下山的時候可就沒那麼好秩序瞭,
一定會發生踩踏,
所以聰明的人,
一般都提前下山,
然後搬個板凳切塊瓜,
看山上怎麼死人。
瞭解瞭這些,
你就可以去證券公司開戶瞭,
但切記,你進去不可能賺錢,
而是交學費的,
而這個學費是按照你資金的比例收的,
股市這個大學基本也得,
2-3年學制,所以聰明一點,
千萬別投入很多錢,
如果你有10萬塊錢可以投資,
最好首次投入資金別超過1萬元。
這樣第一你很心疼,
會時刻關註市場的變化,
多學習,而真的賠掉瞭,
你也還hold住,
有些朋友真的聽話,
上來就投1000塊錢,
結果由於無所謂,
所以幾年下來根本也沒關註,
學習的進步並不大,
而牛市一來,他來勁瞭,
一下扔進去幾十萬,
結果沒想到真正的學費從這裡開始。
所以每個人都應該有自己的規劃,
如何做到既關註市場變化,
又還能賠得起,
這個資金量別超過你最大資金的10%。
這些準備齊全之後,
我們進入第三課,
控制情緒,之前我們在講,
股票作手回憶錄的時候,
提到過李佛摩爾,
他說股市隻有兩種情緒,
希望和恐懼。
而如果你要投資,
就要問問自己,
是否能夠控制住自己的情緒,
比如當你的股票虧損超過8%,
你應該還是對他滿懷希望,
希望他能反彈,希望它能獲利,
那麼你能不能違背這種心靈抑制,
去砍掉倉位止損?
大部分人都做不到。
而一旦你的股票賺瞭很多錢,
你是否又會發生恐懼,
害怕利潤受損,
總有種賣出落袋為安的沖動,
此時你控制的瞭嗎?
這需要極高的情商才行,
所以炒股投資的人需要控制情緒,
需要有極高的情商,
而那些說三句話就發怒,
經常跟別人撕逼的人,
其實不太適合投資。
說好聽的叫做性情中人,
說不好聽就是情商低,
你的情緒會讓你賠很多錢,
另外,在股市上,一分錢一分貨,
別總想撿便宜貨,
貴有貴的道理,你看茅臺,
前幾天都快2300瞭,
這就叫強者恒強。
股票投資的第四課,
就基本走到瞭文理分班的時刻瞭,
你得先搞清楚,
你到底是什麼類型的投資者,
是個趨勢交易者,技術分析者,
還是個基本面的投資者。
這可事關重大,
千萬別說您是什麼都會,
什麼方法都用,
這樣會死得很難看,
因為操作方法根本不同,
比如基本面研究者,
抓的是左側買入,
找到好公司可能會越跌越買,
而趨勢交易者需要在,
趨勢明朗的右側開始追擊,
靠的是止損來擴大勝率。
如果您什麼都幹,這就麻煩瞭,
很可能在跌入價值區的時候,
你沒買,當他走出趨勢瞭,
你又覺得不符合價值瞭,
所以根本買不進去,
又或者買進去瞭,他下跌瞭,
你本來應該加倉撿便宜貨,
但卻糾結於趨勢交易者的思維,
我到底要不要止損離場。
有些大媽們就是跌瞭50%以後,
去學巴菲特長期持有的,
您那不叫長期持有,
就叫被套,
別往自己臉上貼金瞭。
所以還是要選擇一個,
自己的門派的,
否則可能會精神分裂,
當然如果您真的學得比較多,
那我也建議您不同的股票用不同的操作,
比如買入A,在買入之前我就要做價值,
那麼事先寫下來貼墻上,
然後一直用價值的思路操作A,
而如果買入B,我就用趨勢的思路,
還是把它寫下來貼墻上,
千萬別坐串瞭。
那麼從第五課開始,
我們就撈點幹貨瞭,
先看關鍵的指標,
利潤和銷售額。
這很顯然是基本面的消息,
歐奈爾通過對45年的市場領漲股分析,
發現,利潤和銷售額增速,
是最重要的基本因素。
要想賺大錢,
就得買入出色的公司,
那麼什麼是出色的公司呢,
就是銷售額和每股收益,
如果能夠連續的大幅增長,
這就是一個牛股的特征,
至於價格那都是表象瞭。
86年,微軟的年度每股收益,
同比增長99%,思科的每股收益,
增速達到57%,所以隨後這兩傢公司,
迎來瞭暴漲,有心的投資者,
都會記錄下每股收益的變化,
特別是增長率。
所以如果你找到瞭,
這種業績改善的公司,
並且非常幸運遇到瞭大熊市,
或者是非理性暴跌,
那麼你應該感到高興,
因為這就是撿便宜貨的最好機會。
一旦市場正常瞭,
這些股票將很快回來,
遇到好公司,
就要長期跟蹤,
有事沒事就要去搜搜他們的負面消息,
遇到行業負面或者公司負面,
那就太好瞭。
如果這些負面能夠壓低股價,
那就毫不猶豫地買進去,
千萬別信什麼這次不同,
這次危機好大,
這次可能趨勢改變瞭。
但凡是好的公司,
能夠穿越牛熊周期的公司,
下跌特別是暴跌之後,
就是最好的買點,
比如當年三聚氰胺事件,
買伊利股份是最好的時候,
之後瘦肉精爆發,
本能想到去建倉雙匯股份。
因為這些公司,
都不存在經營問題,
隻是受到瞭外界環境幹擾,
當然還有八項規定之後,
反而是建倉茅臺和高端白酒的最好機會。
下次我們將從股票投資的第六課講起,
我們來介紹一個工具,
以及一些瞭解行業和個股的方法。
我們下回詳解!