01
操作
倉位位變動：99% → 99%
市值變動：50.1w→50.5w
操作：無
持有：
今天有傢公司換手率超100%引起大傢關註。
背後的原因，我不是很關心，但這類過於擁擠的品種，我給大傢講個故事。
以前，有一隻漂亮的火雞，主人每天按時喂食給它，由於長年如此，於是每次主人來喂食，火雞都更相信，這樣的日子可以一直持續下去。直到一個感恩節前的星期三下午，這隻持續安逸瞭1000天的火雞，命運突然轉變瞭，因為第二天就是感恩節，它將變成主人餐桌上的一道美味。看到瞭嗎？
這隻火雞安逸生活瞭1000天，過去的經驗告訴他，1000天都活得舒舒服服的，所以明天還會好好的。
類似的事，在股市裡也很常見，特別是一些連板的妖股，牛股，因為過去連續上漲的強烈沖擊，很多人就會自然而然的相信這類品種還會繼續漲，從而忽略瞭價格和價值之間的關系。
投資中，如果行業景氣，企業優秀，單純估值過高，倒不一定會出現嚴重問題，因為業績增長可以用時間來消化估值。
而真正值得擔心的是，出現過度擁擠的交易。
過度擁擠的交易，簡單來說，就是看好的人太多瞭，市場一致預期太過強烈，可惜的是，情緒往往來得快，去得更快，一旦市場情緒發生改變，就很容易出現踩踏。
當然，關註短期收益就是人的天性，沒有幾個人喜歡延遲的滿足感，也正是如此，耐心這麼簡單的品質，反而成瞭普通投資者的優勢，價值總是需要時間來釋放，短視者將與此無緣。
一切慢慢來就好~~~
02
幹貨
昨天芯片股爆出利好後，不少人都表示看好，畢竟芯片不但行業景氣度好，又有國傢大力扶持，加上前期漲得好，具備瞭大量的人氣基礎。
小師妹在昨天文章已經說過不會在估值較高，並且爆出利好之後去關註。
思考再三，我還是比較擔心有人經不住誘惑，所以早上在小課堂裡再次提醒大傢不要沖動：
在大傢的一致期待中，進行風險提示，無疑是刺耳和不招人喜歡的，因為一旦妨礙別人賺錢，很可能就要被記恨很久，但我覺得這卻是十分必要的，隻有這樣，當行情沒有向著預期前進的時候，我們才會有有所準備，從容應對。
其實，不少人的文章都有一個簡單的套路，那就是制造焦慮，好像不按照他們的判斷去買入哪些股票，就會錯過瞭一個發傢致富的機會一樣。
各位應該也發現瞭，這絕不是小師妹的性格，更不是一個成年人的做事風格。
投資真是件逆人性的事。
在市場估值不高的時候，我習慣於和大傢分享樂觀與信心，包括芯片去年的上漲，我一直的觀點就是並沒有泡沫化，但隨著估值高企，流動性溢出，我更習慣於勸大傢冷靜。
所以，才有瞭昨天的文章，讓大傢冷靜的看待當前的市場，經過一段時間的上漲，芯片、信創、北鬥等估值已經趨向泡沫化，但就像前文說的，雖然泡沫化有可能持續，但誰也不知道，踩踏什麼時候會來，看不懂的機會，回避就好瞭。
在投資中，我們這些普通人註定難以成為幾年多少倍的雄鷹，但憑借堅持和信念，走在正確的路上，至少可以成為一隻幸福的蝸牛，這對我們來說，也就足夠瞭。
最後給大傢說個觀察，因為對岸持續放水，導致美元信用崩塌，美元開始持續走弱，這意味著和美元價格存在負相關關系的大宗商品，都存在強烈的漲價預期。
原因是，大宗商品相當於一種可以和美元直接交換的貨幣，當人們擔憂需求萎縮而拋售商品換回美元的時候，美元的需求增加促使其升值，而美元供給的增加加大瞭貶值的壓力的時候，大宗商品也要開始漲價。
類似的代表有黃金白銀，他們有點像沖在隊伍最前面的先鋒，橡膠、礦產、有色金屬等，正在跟上腳步。
這個邏輯雖然偏短，但勝在股票價格著實便宜，雖然不能和水泥這種成長疊加需求的邏輯相比，但短期脈沖脈沖，也是有道理的~