上周五，創業板大挫，令市場無法走出深v走勢。市場延續著用橫盤方式來消化短周期的背離，大盤依然有100傢左右的個股漲停。盤口中一些熱門板塊輪動還是非常有力的，如券商概念股、軍工概念股、芯片軟件概念股都有長久的資金在其中努力耕耘，特別是軍工股，最近有越走越強的勢頭。
“因為最近周邊形勢比較詭異，國傢安全處於大傢關註之中。未來幾年高增長的軍工細分龍頭企業有望脫穎而出，軍工結構型牛市或長期維持。”高智說。最近的軍工行情還是修復性行情第一波，呈現的是普漲格局，後面可能會爆發出大牛品種。
“比起陸軍裝備來說，可能海空力量的企業更容易走出大牛股。”鬱教授道。過去二級市場中幾隻大牛股都來自海空裝備企業，如當年連拉漲停的中國船舶、成飛集成等個股。
“航空、消耗性武器裝備、材料、電子信息化以及北鬥系統都是值得期待的賽道，特別是北鬥概念股，在即將到來的中報披露季中會有超預期的業績表現。”高智說。軍工行業未來幾年有望保持20%-30%以上的行業增速。在國防預算維持高增長的背景下，軍工企業未來幾年有確定性增長，軍工結構性行情或長期維持。
“但是今天軍工概念股走勢沒能跟上大盤。”嬌嬌在一邊插話。早盤軍工股大幅跳水，北摩高科（002985）全天在跌停附近掙紮，中航電子（600372）、煉石航空（000697）、長鷹信質（002664）、航發控制（000738）等大挫。
“大盤現在就是以板塊和個股輪動代替股指一路上揚，這是非常健康的走勢，今天軍工股雖然熄火，但券商股再啟反彈勢頭，中信建投（601066）午後封板，紅塔證券、海通證券、中信證券、哈投股份、哈高科等跟漲。中信建投股價續創歷史新高，近三日累計漲幅超23%。”高智說。有的人喜歡股指大漲，感覺很爽，其實，一個有波動率的市場才更有味道，更能體現一個人的選股能力。
“軍工股今天休整一下不是壞事，上周拉得很厲害，今天稍有回撤，可以消除一些短線風險。畢竟有些軍工股是偏主題的投資風格，連續拉升市場未必買賬。”華風道。根據國傢分工定位，不少上市軍工企業在細分領域上都處於壟斷地位，所以後市不乏機會，但有些軍工概念股形式大於內容，介入其中也需要小心。根據他每天收市後的復盤，他發現軍工板塊也是要分司令軍長的，不少有真核題材的軍工股近來籌碼嚴重收縮，顯示有資金在悄悄吸納。
明日倉位：50%